Що таке хедж фонд простими словами.

Термін хедж фонд досить популярний, хоча мало хто знає, що таке фонд насправді. Тим більше, що таке крипто хедж фонд, який потрібно вивчити всім інвесторам. 

В цілому, криптовалютні хедж фонди мало чим відрізняються (схожі на класичні хедж фонди). Корисно зрозуміти, що таке хедж фонди (що це) і як працює така система. 

Для чого потрібні такі фонди? 

Для початку слід розпочати з того, що таке хедж-фонд. Це певна форма інвестицій зі своїми особливостями. Вона популярна і досить ефективна. Якщо сказати простими словами, то це об'єднання коштів (від заможних людей), яке приносить прибуток. Тобто найпростіший приклад, організації збираються і разом на спільні кошти запускають певну справу, яка приносить прибуток. 

Однак хедж-фонди відрізняються від традиційних інвестиційних фондів більшою гнучкістю, ризиками та стратегіями.

Хедж-фонд являє собою структуру. Вона виконує цілий ряд функцій:

1. В першу чергу використовуються складні стратегії, які допомагають отримувати прибуток від інвестування. На відміну від традиційних фондів, хедж-фонди можуть заробляти як на зростанні, так і на падінні вартості активів.
2. Також такі фонди мають обмежену кількість інвестицій. Як правило, в хедж-фонд можуть інвестувати тільки професійні інвестори або заможні особи, оскільки мінімальні суми вкладень високі.
3. У такого фонду практично немає обмежень у використовуваних інструментах. Фонди можуть інвестувати в акції, облігації, деривативи, валюту, нерухомість і навіть криптовалюту.
4. Також фонди допомагають багато і швидко заробляти. Головна мета — максимізація прибутку, навіть при наявності значних ризиків.

Цього функціонала достатньо, щоб заробляти і досить багато. 

Принцип роботи хедж-фонда

Хедж-фонди працюють різними способами, а ще у них є схожий принцип роботи (етапи). Про які аспекти йдеться: 

1. Для початку потрібно залучити капітал. Хедж-фонд збирає гроші від обмеженого числа інвесторів. Це можуть бути заможні приватні особи, корпорації, пенсійні фонди або навіть інші інвестиційні фонди.
2. Обов'язковим етапом можна вважати управління активами. У такого фонду є керуючий. Він повинен застосовувати (тестувати) різні стратегії. Йдеться про різні стратегії, як продаж чи купівля різних активів. 
3. Також йдеться завжди про отримання прибутку. Основний механізм отримання доходу — це використання ринкових можливостей. 

Окрему увагу слід приділити тому, які механізми можна використовувати. Це арбітраж, тобто дохід від різниці цін, шортинг, коли заробіток дає падіння цін. Також використовується інвестування в активи з високим потенціалом зростання.

Різновидність стратегій 

З роками стратегії хедж-фондів змінюються, підстраюються під ринки. Які стратегії зараз найактуальні: 

1. Довгий, короткий. Інвестування в акції, які, за прогнозами, виростуть в ціні (лонг) і одночасний шортинг акцій, які, на думку керуючих, подешевшають.
2. Не втрачає актуальності арбітраж. Це використання різниці в ціні одного і того ж активу на різних ринках. Наприклад, купівля акцій на одній біржі та їх продаж на іншій за більш високою ціною.
3. Є і таке поняття як макростратегії. Інвестування на основі аналізу глобальних економічних трендів. Також такі фонди роблять ставки на валютні курси, процентні ставки або сировинні товари.
4. Як варіант, гарна стратегія в хеджуванні ризиків. Це створення портфеля, який мінімізує можливі збитки. Використання похідних інструментів для страхування від несприятливих змін на ринку.

Кожна стратегія має свої плюси і певні ризики. 

Інвестиції для хедж-фондів 

В загальному, хедж-фонди доступні всім без винятку, але їх використовують не так і часто. Щоб брати участь у хедж-фондах, потрібно відповідати таким вимогам: 

1. Загальний і високий рівень доходу. У інвестицій є мінімальне значення, яке дозволяє взагалі створювати будь-які фонди. 
2. В фонді може брати участь досвідчений інвестор. Інвестори повинні мати досвід роботи з ризиковими інструментами.
3. Окрему увагу слід приділити правовому статусу. В більшості країн учасниками хедж-фондів можуть бути тільки акредитовані інвестори (особи або організації, що відповідають строгим фінансовим критеріям).

Правова база дуже важлива, щоб хедж-фонд заробляв на законних підставах. 

Які плюси у хедж-фонду? 

У такого фонду є свої плюси. Про що йдеться: 

1. Високий і постійний дохід. Використання складних стратегій дозволяє отримувати прибуток навіть в умовах нестабільних ринків.
2. Гнучкі правила в управлінні. Фонди не обмежені у виборі активів, що дозволяє їм адаптуватися до ринкових умов.
3. Управління ризиками. Фонди захищають своїх інвесторів від можливих втрат за допомогою страхуючих інструментів.
4. Різні форми управління. Засобами керують професіонали з глибокими знаннями ринку.

Втім, у такого фонду є і свої ризики. Їх також можна враховувати. Про що йдеться: 

1. Висока волатильність. Прагнення до максимальної прибутковості може призвести до значних збитків.
2. Є і певні обмеження по доступу до інформації. Хедж-фонди не зобов'язані детально розкривати свої стратегії перед інвесторами.
3. Досить низька ліквідність. Вивести кошти з фонду можна тільки в певні періоди.
4. Слід врахувати й високі комісії. Керуючі фондів беруть не тільки фіксовану плату за управління (2% від суми активів), але й відсоток від прибутку (зазвичай 20%).

В Україні хедж-фонди поки не так поширені, як у США чи Європі, але їх популярність зростає. В умовах нестабільної економіки такі фонди можуть стати інструментом для захисту капіталу і його примноження.

В цілому, в Україні мають значення інвестиції в іноземні активи. Хедж-фонди допомагають українським інвесторам диверсифікувати портфель за рахунок зарубіжних ринків. Також йдеться про захист від інфляції. Інструменти хеджування дозволяють мінімізувати втрати від знецінювання гривні.